Введение:
Вложения в паевые инвестиционные фонды в настоящее время одним из методов инвестирования для частных лиц, дающий одновременно доступ к рынку ценных бумаг при относительно небольших суммах вкладов и доходность выше ставок банковских де-позитов. Привлекательность Паевых фондов со стороны инвесторов и несовершенство за-конодательства в этой области делает их объектом для финансовых преступлений, за ко-торые сложно привести к ответственности.
В период либерализации российской экономики именно с деятельностью паевых фондов было связано большинство преступлений в финансовой сфере. «Финансовые пи-рамиды», такие как МММ, «Хопер» или «Властелина» нанесли значительный ущерб част-ным вкладчикам и подорвали доверие к инвестиционным организациям такого типа, од-нако гарантии возврата вкладов при аннулировании деятельности сделали данный вид инвестиций более безопасными.
Между тем если махинации со вкладами ограничены, то присвоение доходов с вкладов является одним из самых распространенных типов преступлений, практикуемых управляющими компаниями паевых фондов. За несколько лет рынок паевых инвестици-онных фондов России вырос очень значительно. Согласно информации, предоставленной Агентством Интерфакс, общий объем активов, инвестированных в российские паевые ин-вестиционные фонды, на сегодняшний день составляет 10,9 миллиардов рублей, в то вре-мя как год назад эта сумма составляла 7,5 миллиардов рублей. Поэтому тема предотвра-щения финансовых преступлений в деятельности паевых фондов представляется акту-альной и требующей детальной разработки.
Глава 3:
Расследование правонарушений и преступлений в финансовой сфере сопряжено со значительными трудностями. Это связано прежде всего с тем, что наметились неблагопо-лучные тенденции в структуре и динамике преступлений, совершаемых в финансовой сфе-ре, повысилась общественная опасность таких деяний, дела названной категории в подав-ляющем случае являются многоэпизодными, с разветвленной сетью преступных связей не только на территории Российской Федерации, но и за рубежом, здесь часто применяются изощренные финансовые схемы с использованием новейших электронных технологий.
Эффективность расследования правонарушений и преступлений в финансовой сфере зависит от ряда причин: от конкретных обстоятельств, от ситуации, от знаний и умений исполнителя, проводящего расследование и т.д.
В то же время немаловажное значение имеют и теоретические разработки. Непрора-ботанность многих понятий затрудняет проведение единой политики в области борьбы с правонарушениями и преступлениями в финансовой сфере. В первую очередь, на наш взгляд, это касается такого понятия как "финансовые расследования".
Данное понятие в последнее время часто используется как в зарубежной, так и рос-сийской правоприменительной практике.
Так, полицейские подразделения, созданные для расследования финансовых престу-плений и преступлений "белых воротничков", в том числе отмывания незаконных дохо-дов, часто называют группами финансовых расследований. Термин "финансовые рассле-дования" активно используется и применяется в лексиконе международных организаций, созданных для борьбы с отмыванием денег, таких как Рабочая группа по осуществлению финансовых мер против отмывания денег (ФАТФ), Рабочая группа стран Карибского бас-сейна по осуществлению финансовых мер против отмывания денег и ряде других. С рос-сийской стороны в деятельности международных организаций в области противодействия легализации (отмыванию) доходов преступным путем принимает участие Комитет Рос-сийской Федерации по финансовому мониторингу (КФМ России).
Заключение:
Правительство Российской Федерации последовательно проводит политику, направ-ленную на активизацию инвестиционной деятельности в стране. Такая политика исходит из того, что для оживления экономики необходим приток средств частных инвесторов, прежде всего корпоративного национального капитала,сумевшего адаптироваться к усло-виям рынка и способного обеспечить высокую отдачу от инвестируемых средств.
Состояние инвестиционной деятельности в настоящее время характеризуется сохра-няющимися крайне ограниченными возможностями внутренних накоплений в стране. Ча-стные инвесторы не могут в полной мере компенсировать нехватку капиталовложений для преодоления экономического спада. Повышение инвестиционной активности во многом зависит от результативности формируемой в настоящее время институциональной среды для инвестиционной деятельности, предполагающей внедрение эффективных форм орга-низации инвестиционного процесса, в том числе создание финансово промышленных групп, инвестиционных банков, паевых инвестиционных фондов, лизинговых и инвести-ционных компаний, а также дальнейшее развитие рынка корпоративных ценных бумаг.